Fonds de gestion :
Sapienta Optimum
Une stratégie de performance absolue, peu corrélée aux marchés
SAPIENTA OPTIMUM est géré activement et de manière discrétionnaire. Le fonds investit jusqu’à 100 % de son actif net dans des OPC de droit français ou étranger (dont jusqu’à 30 % en FIA), sélectionnés principalement pour leur objectif de performance absolue. Son objectif est de réaliser, sur une durée de placement recommandée de 5 ans minimum, une performance annualisée nette de frais supérieure à l’€STR capitalisé + 1 % pour la part R, + 1,40 % pour la part CS et + 1,70 % pour la part I. Cet objectif est fondé sur des hypothèses de marché arrêtées par la société de gestion et ne constitue en aucun cas une promesse de rendement ou de performance.
La répartition du fonds
La gestion repose sur une allocation dans une série d’OPC à objectif de rendement absolu, sans biais directionnel significatif et durable sur une même classe d’actifs : stratégies de taux, arbitrage d’obligations convertibles, long/short actions, matières premières, volatilité, arbitrage de fusions-acquisitions, situations spéciales, trading quantitatif et global macro/CTA. Le bêta du portefeuille est envisagé entre -20 % et +20 % dans des conditions normales de marché.
Une analyse macroéconomique détermine l’allocation entre les stratégies présentant le plus de potentiel dans le contexte de marché. Les OPC sont ensuite sélectionnés selon une double approche :
• Approche quantitative : encours, historique de performance, structure de frais, volatilité, ratio de Sharpe, perte maximale et durée de recouvrement,
• Approche qualitative : qualité et expérience de l’équipe de gestion, structure de frais, gestion des risques et entretiens réguliers avec les gérants.
La construction du portefeuille vise une combinaison optimale de fonds complémentaires entre eux, dans le respect des choix d’allocation par stratégie, afin d’assurer une diversification suffisante. Des outils quantitatifs peuvent aider à calibrer la volatilité du portefeuille, mais les décisions finales d’investissement restent discrétionnaires.
Les performances affichées ne constituent pas une indication fiable des performances futures. Les performances passées ne constituent pas un engagement sur les
performances futures.
- 1
- 2
- 3
- 4
- 5
- 6
- 7
Avantages clés
- Portefeuille multi-stratégies, sans biais directionnel durable,
- Recherche d’une performance régulière et peu corrélée aux classes d’actifs traditionnelles,
- Sélection rigoureuse des fonds sous-jacents, à la fois quantitative et qualitative,
- Fonds Article 8 SFDR : au moins 80 % de l’actif net investi dans des OPC classés Article 8 ou 9
Limites à connaitre
- Stratégie complexe qui peut être difficile à appréhender,
- Les frais de gestion des OPC sous-jacents (jusqu’à 2 % en moyenne) s’ajoutent à ceux du fonds,
- Les rachats peuvent être plafonnés temporairement au-delà de 5 % de l’actif net (mécanisme de « gates »),
- Le fonds est soumis à un risque de perte en capital partielle ou totale.
Documents à télécharger
Caractéristiques du fonds
Code ISIN
Part R Part CS Parts I | FR001401AY86 FR001401AY78 FR001401AY60 |
Code Bloomberg
Part R Part CS Parts I | SAPOPSI FP EQUITY |
Date de création
| 09/11/2026 |
Indice de référence
Part R Part CS Parts I | €STR capitalisé + 1 % €STER + 1,40 % €STER + 1,70 % |
Classe d’actifs
| Performance absolue (multigestion) |
Forme juridique
| FCP |
Durée de placement
| 5 ans minimum conseillé
|
Valorisation
| Quotidienne |
Centralisation | Chaque jour à 11h00
|
Devise | EUR |
Affectation des résultats | Capitalisation |
Souscription initiale minimum | Part R et CS : 1 part (VL d’origine : 100 €) Part I : 1 part (VL d’origine : 500 000 €) |
Classification SFDR | Article 8 |
Gérant(s) | Cyrille PICHOT DE CAYEUX Cyprien SERIZIER |
Dépositaire | Banque Fédérative du Crédit Mutuel (BFCM) |
Commission de souscription
| Néant |
Commission de rachat
| Néant |
Frais de surperformance part R | 10 % TTC de la surperformance nette au-delà de l’€STR capitalisé + 1 % |
Frais de surperformance part CS | 10 % TTC de la surperformance nette au-delà de l’€STR capitalisé + 1,40 % |
Frais de surperformance part I | 10 % TTC de la surperformance nette au-delà de l’€STR capitalisé + 1,70 % |
Frais de gestion
Part R Part CS Parts I | 1,40 % max 1,00 % max 0,70 % max |
Dans tous les cas, dès lors qu’un portefeuille affiche une baisse de 10%, vous serez systématiquement informés.